对于巴菲特爷爷来说,2020年太难了。
除了第一季度545亿美元的投资损失(约3850亿元人民币),肉类库存的下降,伯克希尔哈撒韦的股价持续下跌,以及估值处于最低水平以来,30多年了…他被一家德国公司以6.43亿欧元(约合50亿元人民币)作弊。
这到底是怎么回事
来自德国PS公司的订单和发票
被骗巴菲特50亿元
最近,一家德国公司英国的“监护人”涉嫌财务欺诈,这使该公司的估值几乎翻了两番,并欺骗了投资者。
其中,美国股票神巴菲特在2017年被欺诈6.43亿欧元(约50亿元人民币)。
参与此案的公司名为Wilhelhel Schulz(Wilhelhel Schulz),这是一家德国的中小型家族企业,主要生产管道配件。该领域恰好是德国公司的实力,其前景被许多投资者认可。
根据这一判断,伯克希尔·哈撒韦公司于2017年2月以8亿欧元的价格收购了巴菲特的威廉·舒尔茨。
德国商业日报报道了巴菲特2017年对公司的收购
来自西德克雷菲尔德的威廉·舒尔茨(William Schultz)是一家罕见的家族制造商,专门生产不锈钢,被认为是世界第四大家族。
没想到,2017年5月,一位不愿透露姓名的内部人士发现,这家被巴菲特收购的公司拥有很多非常可疑的财务信息,交易金额可能被伪造,生意兴隆的幻想被伪造了。
实际上,这家公司不仅基础不佳,而且还存在破产的风险。
2020年4月,此案到达纽约仲裁委员会,法院裁定该公司误导了投资者并掩盖了重要证据。专家小组在长达132页的判决书中说:“这不是封闭的情况。”证据强烈表明存在欺诈行为,还有其他建议吗?ge在文件中。”
根据德国当地媒体引述的内部消息,该公司的欺诈方法实际上是基于“ P卡”的。报道称,该公司的员工首先扫描了客户的信笺,然后使用P图片查找已删除的订单和收据,从这些文档中至少产生了47起业务事件。
英国监护人在忽略了这些“水体”之后说,该公司的实际价值仅为1.57亿欧元。纽约仲裁法院裁定,威廉·舒尔茨必须弥补错误筹集的6.43亿欧元,该公司还面临德国司法当局的调查。
然而,威廉·舒尔茨(William Schultz)的原始所有者对该判决并不满意.4月29日,先前的所有者表示,他有证据表明巴菲特的公司没有产生任何资金。
第一季度巨亏3850亿
减少蝇蝇库存和出售银行股份
上面的消息无疑是对巴菲特“股票神”形象的又一打击。
要知道,巴菲特今年第一季度仅亏损了3850亿元。
5月2日,巴菲特的伯克希尔·哈撒韦公司(Berkshire Hathaway)发布了一份季度报告,这笔投资账上蒙受了545亿美元(约合3850亿元人民币)的巨额亏损!
伯克希尔的巨大损失与流行病有着千丝万缕的联系。
伯克希尔·哈撒韦公司(Berkshire Hathaway)是各行各业的公司联合体,因此可以说,这反映了美国经济,就像该经济正被冠状病毒大流行所摧毁一样。巴菲特在二月份警告说,“我们的大部分业务”都受到了影响。
巴菲特也多次出现在行动中。
最令人担忧的问题之一无疑是爆发时航空股的谈判以及随后航空股的枯竭。
3月3日,它增加了在纽约梅隆银行的股份,其股份已超过3月13日宣布的10%。
4月1日,达美航空有限公司于4月3日宣布;
从3月16日到4月2日,它几次减持西南航空的股份,并于4月3日宣布减持。从4月7日至8日,纽约银行梅隆银行减少到不足10%,如4月9日宣布的那样。
4月15日,它增加了在美国银行的股份,其股份已超过4月24日宣布的10%。
从5月11日至12日,美国银行(American Bank of America)的股票于5月13日宣布削减。
清理了航空股之后,巴菲特又开始抛弃银行股:
4月15日,巴菲特增加了在美国银行的持股量。增资之后,巴菲特总计持有1.51亿美元的美国银行股票,截至2019年12月下旬增加了1,851万股。在不到一个月的时间里,即5月11日至12日,巴菲特卖出了美国银行:总共售出497,800股,平均售价为33.04美元。
基于4月15日的收盘价33.33美元,巴菲特这次的平均价格是减少平均价格为33.04美元的美国银行股票数量,并且不会有损失或收益。
从巴菲特前15大重量级股票的角度来看,消费股是股票中的首选,医疗保健公司Davita和食品公司Kraft Heinz的份额超过25%,此外,众所周知的可口可乐公司和高档家具品牌RH。
今年股价下跌了24%
该评级是30年来最低的
自1月中旬以来,伯克希尔·哈撒韦公司的股价下跌了24%,远胜同期市场的跌幅,这令许多投资者感到惊讶,与此同时,一些长期支持巴菲特的支持者和更多人离开了他。荒谬的“上帝份额”下跌。
负责任的伯克希尔股票的估值跌至30多年来的最低水平。
截至3月底,伯克希尔哈撒韦A类股票的价值约为229,300美元。当前股价与账面价值的比率(即市净率)约为1.15倍,因此低于1.2倍。伯克希尔哈撒韦愿意“回购” 1.2倍股票。
伯克希尔哈撒韦公司目前的股价水平看起来很有吸引力,因为其股价不太可能跌至账面价值。
梅瑞迪斯在最近给客户的一份报告中说,瑞银分析师布莱恩·梅雷迪思(Brian Meredith)将伯克希尔哈撒韦B级股票的买入评级定为233美元,相当于A类股票的估值为349,500美元,他认为伯克希尔哈撒韦的内在价值约为352,000美元。
据彭博社报道,自1987年以来,伯克希尔的市净率平均为1.6,近年来一直稳定在1.4左右。自1980年代后期以来,伯克希尔哈撒韦的股价一直独立上涨几次,账面价值下降包括2000年,2008-2009年和2011年的金融危机。